Les livrets d’épargne sont un pilier de l’épargne de précaution des ménages français. Sans risque, simples à utiliser, parfois exonérés d’impôt, ils continuent de séduire malgré la concurrence des produits d’investissement plus rémunérateurs. Mais attention : sous une apparente simplicité, leur fonctionnement, leur fiscalité et leurs taux d’intérêt ont fortement évolué ces dernières années.
Ce guide complet vous permettra de comprendre ce qu’est un livret d’épargne, d’en connaître les différentes catégories, les règles de fonctionnement, les modalités de calcul des intérêts, la fiscalité, les plafonds et les taux en vigueur en juin 2025. Nous ferons également le point sur les meilleures offres du marché et les évolutions réglementaires à connaître.
Qu’est-ce qu’un livret d’épargne ?
Un livret d’épargne est un compte bancaire rémunéré, sans risque de perte en capital, qui permet de déposer librement des fonds et de les retirer à tout moment. En contrepartie, la banque verse des intérêts sur les sommes déposées, selon des règles spécifiques (fréquence, fiscalité, plafond…).
Les livrets sont utilisés à la fois pour constituer une épargne de précaution, pour gérer une trésorerie personnelle ou profiter de promotions temporaires. Ils se distinguent d’autres placements comme les comptes-titres ou les assurances-vie par leur disponibilité immédiate, leur simplicité et leur sécurité.
Il existe deux grandes familles de livrets : les livrets réglementés, fixés par l’État et exonérés d’impôt, et les livrets non réglementés, fixés librement par les banques et fiscalisés.
Les différents types de livrets d’épargne
Les livrets d’épargne réglementés
Les livrets réglementés sont encadrés par l’État, qui en fixe les conditions d’ouverture, plafonds, taux d’intérêt et fiscalité. Leur principal avantage est l’exonération totale d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux.
Voici les principaux livrets réglementés :
- Livret A : taux à 3,00 % net, plafonné à 22 950 € (hors intérêts).
- Livret de développement durable et solidaire (LDDS) : taux à 3,00 % net, plafonné à 12 000 €.
- Livret d’épargne populaire (LEP) : réservé aux foyers modestes, taux à 5,50 % net, plafonné à 10 000 € (seulement pour les contribuables payant peu ou pas d’impôt).
- Livret jeune : réservé aux 12-25 ans, taux libre fixé par les banques mais au minimum égal au Livret A (donc ≥ 3,00 %), plafonné à 1 600 €.
- Compte épargne logement (CEL) : taux de 2,25 % brut, exonéré d’impôt mais soumis aux prélèvements sociaux, avec des droits à prêt.
- Plan épargne logement (PEL) : taux de 2,25 % pour les PEL ouverts depuis janvier 2024, intérêts fiscalisés après 12 ans.
Ces livrets sont limités à un seul exemplaire par personne et ne peuvent pas être détenus en double dans plusieurs banques. Ils sont garantis par l’État jusqu’à 100 000 € par déposant et par établissement.
Les livrets non réglementés ou « super livrets »
Contrairement aux livrets réglementés, les livrets non réglementés sont commercialisés librement par les banques, qui en fixent le taux, les plafonds et les modalités. Ils sont parfois appelés « super livrets », notamment lorsqu’ils affichent des taux promotionnels temporaires.
Caractéristiques clés :
- Fiscalité : intérêts soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU ou « flat tax ») de 30 %, sauf cas d’exonération.
- Taux promotionnels sur quelques mois (souvent entre 3 et 5 % brut), puis taux de base autour de 0,50 % à 1,50 % brut.
- Plafonds élevés ou inexistants (jusqu’à plusieurs centaines de milliers d’euros).
- Possibilité de détenir plusieurs super livrets, chez différentes banques ou fintechs.
En raison de leur fiscalité, les super livrets sont intéressants pour les placements de courte durée, ou lors des périodes de promotion. Ils sont également utilisés pour diversifier ses dépôts en complément des plafonds réglementés atteints.
Comment sont calculés les intérêts d’un livret d’épargne ?
Le calcul des intérêts dépend du type de livret :
Pour les livrets réglementés
Les intérêts sont calculés par quinzaine : les sommes versées entre le 1er et le 15 du mois produisent des intérêts à partir du 16, celles versées entre le 16 et la fin du mois commencent à porter intérêt le 1er du mois suivant. À l’inverse, un retrait effectué avant la fin de la quinzaine empêche les intérêts de courir.
Les intérêts sont capitalisés chaque 31 décembre : les intérêts de l’année s’ajoutent au capital et deviennent eux-mêmes producteurs d’intérêts l’année suivante (effet boule de neige).
Pour les livrets non réglementés
Le calcul est souvent quotidien, ce qui permet une meilleure rémunération si la banque ne limite pas cette modalité. Les intérêts sont généralement versés mensuellement ou trimestriellement, selon les établissements.
Astuce : pour optimiser les gains, effectuez les dépôts en fin de quinzaine et les retraits au début de la quinzaine suivante (pour les livrets réglementés).
Quelle fiscalité sur les intérêts de livret en 2025 ?
Livrets réglementés
Ils sont entièrement exonérés d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux. Cela s’applique au Livret A, LDDS, LEP et Livret Jeune. Le CEL bénéficie d’une exonération d’impôt sur le revenu mais reste soumis aux prélèvements sociaux (17,2 %).
Livrets non réglementés
Les intérêts sont soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU) de 30 % (12,8 % d’impôt + 17,2 % de prélèvements sociaux), sauf si le contribuable opte pour l’imposition au barème progressif, ou bénéficie d’une exonération totale de PFU (revenu fiscal de référence inférieur à 25 000 € pour une personne seule).
Certains établissements proposent un choix entre PFU et imposition au barème, à condition de le spécifier lors de la déclaration de revenus.
Combien de livrets d’épargne peut-on détenir ?
La législation impose une limitation stricte sur les livrets réglementés :
- Un seul Livret A, LDDS ou LEP par personne (vérifié par fichier centralisé).
- Un seul Livret Jeune par jeune âgé de 12 à 25 ans.
En revanche, il est possible de détenir autant de livrets non réglementés ou super livrets que souhaité, même dans plusieurs établissements bancaires. Cela permet de profiter d’offres promotionnelles cumulées, ou d’organiser une épargne différenciée selon les projets.
Taux en vigueur des livrets d’épargne en juin 2025
| Type de livret | Taux d’intérêt | Plafond | Fiscalité |
|---|---|---|---|
| Livret A | 3,00 % net | 22 950 € | Exonéré |
| LDDS | 3,00 % net | 12 000 € | Exonéré |
| LEP | 5,50 % net | 10 000 € | Exonéré |
| Livret Jeune | Entre 3,00 % et 4,50 % net (selon banque) | 1 600 € | Exonéré |
| CEL | 2,25 % brut | 15 300 € | Prélèvements sociaux |
| PEL (ouvert en 2024-2025) | 2,25 % brut | 61 200 € | Fiscalisé après 12 ans |
| Super Livrets (moyenne) | 0,80 % à 1,50 % brut (hors promotions) | Souvent illimité | Flat tax 30 % |
Focus sur les livrets boostés
Les livrets boostés sont des livrets non réglementés qui offrent un taux d’intérêt promotionnel élevé pendant une période limitée, généralement entre 2 et 6 mois. Passé ce délai, le taux revient à un niveau inférieur, souvent proche de 0,50 % à 1,50 % brut. L’objectif est clair : attirer de nouveaux clients avec un rendement temporairement attractif.
Ces livrets constituent une opportunité de rendement pour les épargnants attentifs, à condition d’optimiser leur usage :
- Bien lire les conditions : durée de la promotion, montant maximal rémunéré au taux boosté, taux de base après promotion.
- Éviter l’inertie : une fois la période boostée terminée, transférer les fonds vers un autre livret ou support plus avantageux.
- Comparer le taux effectif annuel (ou rendement moyen sur un an), et non uniquement le taux promotionnel affiché.
- Attention aux frais cachés : certains établissements appliquent des frais de tenue de compte, même sur un livret gratuit à l’ouverture.
Ces produits sont intéressants pour les personnes capables de gérer activement leur épargne, notamment en transférant régulièrement les sommes pour profiter des offres successives.
Comparatif 2025 : les meilleurs livrets et comptes rémunérés
Le tableau suivant présente les livrets d’épargne les plus attractifs au 1er semestre 2025, qu’ils soient réglementés ou boostés. Il inclut les taux bruts, les taux nets (après flat tax de 30 %) pour les livrets non exonérés, ainsi que les plafonds de dépôt. Les taux promotionnels sont indiqués lorsque la rémunération moyenne annuelle dépasse 2 %.
| Livret | Taux brut | Taux net | Plafond | Type |
|---|---|---|---|---|
| Livret A | 3,00 % | 3,00 % | 22 950 € | Réglementé |
| LDDS | 3,00 % | 3,00 % | 12 000 € | Réglementé |
| LEP | 5,50 % | 5,50 % | 10 000 € | Réglementé |
| Livret Jeune | ≥ 3,00 % | ≥ 3,00 % | 1 600 € | Réglementé |
| Compte bunq | 2,51 % | 1,757 % | 100 000 € | Compte rémunéré |
| Trade Republic | 2,50 % | 1,75 % | 50 000 € | Compte rémunéré |
| Livret Zesto | 2,50 % | 1,75 % | 10 000 000 € | Super Livret |
| Klarna | 2,40 % | 1,68 % | Illimité | Compte rémunéré |
| Cashbee | 2,25 % | 1,575 % | 1 000 000 € | Super Livret |
| Distingo | 2,25 % | 1,575 % | 10 000 000 € | Super Livret |
| Meilleurtaux | 2,20 % | 1,54 % | 10 000 000 € | Super Livret |
| Bourso+ | 2,00 % | 1,40 % | Illimité | Super Livret |
| Goodvest | 2,00 % | 1,40 % | 10 000 000 € | Super Livret |
| Fortuneo + | 1,80 % | 1,26 % | 10 000 000 € | Super Livret |
| Bfor+ | 1,50 % | 1,05 % | 4 000 000 € | Super Livret |
Conseils pour bien choisir son livret d’épargne
- Commencez par remplir les livrets réglementés : leur fiscalité avantageuse et leur sécurité en font la première brique de l’épargne de précaution.
- Utilisez les livrets boostés en complément pour capter du rendement temporaire, surtout en période de taux élevés.
- Fuyez l’inactivité : suivez régulièrement les dates de fin des promotions pour éviter que votre argent ne reste à un taux très faible.
- Simulez votre rendement grâce à une calculatrice comparative ou un simulateur de livret, comme celui proposé par MoneyVox.
- Privilégiez les banques sans frais de tenue de compte sur livret non réglementé.
Le livret, un outil d’épargne toujours d’actualité
En 2025, les livrets d’épargne conservent un rôle central dans la gestion financière des ménages, en particulier dans un contexte de volatilité des marchés financiers. Leur facilité d’utilisation, leur sécurité et leur disponibilité immédiate en font un outil privilégié pour constituer une épargne de précaution ou saisir des opportunités de rendement ponctuel.
Mais leur rendement reste souvent limité, surtout en dehors des périodes promotionnelles. Pour tirer le meilleur parti de ces produits, il est essentiel de comparer régulièrement les offres, de diversifier ses supports et de ne pas laisser dormir son argent à faible rendement. Un épargnant averti reste un épargnant gagnant.
Professionnelle de la banque | Experte en finance personnelle et stratégie patrimoniale Avec plus de 20 ans d’expérience dans le secteur bancaire, je mets mon expertise au service de celles et ceux qui souhaitent donner du sens à leurs projets financiers. Passionnée par la finance, l’économie réelle et la gestion des investissements, j’ai accompagné des centaines de clients, particuliers et entrepreneurs, dans leurs choix d’épargne, de crédit, de placement ou de transmission patrimoniale. Âgée de…
